Dato che non sai nulla NE di statistica e probabilità, NE di finanza, e che continui a rifiutarti categoricamente di provare a capirne qualcosa, non capisco perché rispondo. Ma ci provo ancora, ti pregherei per una cazzo di volta di fare uno sforzo e cercare di capire un discorso che abbia dentro dei concetti relativi alla matematica, ora non so cosa ti abbiano fatto al liceo i professori di matematica, ma è ora di perdonarli e cercare di fare uno sforzo di comprensione.
1) Obbligazioni subordinate: le obbligazioni subordinate vengono azzerate solo se la banca fallisce/è a rischio di fallimento. MAI in Italia è mai successo che una obbligazione subordinata fosse azzerata. Il rischio di perdita è dovuto al cambiamento di prezzo delle obbligazioni sul mercato, in caso in cui uno volesse fare compravendita (cioè vendere l'obbligazione prima della sua scadenza). Ora, il valore sul mercato di una obbligazione è inversamente proporzionale ai tassi di interesse, quindi se i tassi salgono il prezzo della tua obbligazione sul mercato scende. Il tipo di obbligazione, sul suo prezzo, impatta pochissimo, tutto dipende dal mercato. Ora, io posso comprare oggi un bot che mi da il 5% in un momento in cui i tassi stanno salendo. In questo scenario il mio acquisto, da un punto di vista di compravendita, è sbagliato, dato che è molto probabile che tra un mese ci saranno bot che danno il 6% e che faranno abbassare il valore del mio titolo. MA QUESTO NON CAMBIA UN CAZZO A ME se io decido di tenermi il bot in portafoglio fino a scadenza. Il bot mi darà il 5% a prescindere dagli altri titoli emessi sul mercato. Avrei potuto fare un investimento migliore, certo, ma di sicuro non perdo un cazzo. Dato che nel caso specifico stiamo parlando di gente che capisce ancora meno di te di numeri, non penso proprio che abbiano tutti comprato obbligazioni subordinate NON QUOTATE per farci trading, quindi le % non vogliono dire ASSOLUTAMENTE UNA MINCHIA. Raccontare al TG che al 70% quello era un investimento che avrebbe generato perdere è una cagata fotonica, detta da gente che non capisce una beata minchia ne di numeri ne di investimenti.
fonti generiche: il valore dei bond si calcola con forme standard:
http://www.free-online-calculator-us...alculator.html
nel sito c'è anche la spiegazione del rapporto tra i tassi e il prezzo delle obbligazioni
2) Uno scenario probabilistico è basato su un modello matematico che fa delle assunzioni su eventi futuri. Non esiste un modello unico, ce ne sono infiniti. A seconda di come ti giro il modello, e di che parametri ci infili, fai uscire quel che vuoi. Nota che in finanza LO STORICO NON SI PUÒ USARE PER PREVEDERE ANDAMENTI FUTURI. In altre parole, io posso metterti i numeri che voglio, tanto non c'è modo di confutare o verificare quel che dico. Tu dici che ci sarebbe stato scritto 70% (nota, come detto nel punto 1, che il 70% comunque non vuol dire quello che pensi tu e Report), altri dicono che ci sarebbero state percentuali molto diverse. Es, articolo secondo me molto chiaro sulla questione:
http://www.miglioverde.eu/finanza-me...ci-fuorvianti/
3) In generale secondo me c'è molta mistificazione di cosa succede dietro le quinte di una banca. Io lavoro in sto settore, e mi è capitato di aiutare gente di una ENORME banca elvetica a capire che cazzo di numeri avessero messo sui prospetti (erano scenari what-if) dato che non si ricordavano minimamente che cazzo avessero scritto...